Rentenrechner — Altersvorsorge planen & Renteneinkommen berechnen

Die 4%-Regel (Bengen, 1994) besagt, dass Rentner im ersten Rentenjahr 4% ihres Portfolios entnehmen und die Entnahme jährlich um die Inflation erhöhen können — mit hoher Wahrscheinlichkeit, das Kapital über 30 Jahre nicht zu erschöpfen. Basiert auf einem 50/50-Aktien/Anleihen-Portfolio. Kritiker empfehlen angesichts niedriger Anleiherenditen eher 3-3,5%. Die Regel ist ein nützlicher Ausgangspunkt, keine Garantie.

Gängige Richtwerte: Mit 30 Jahren → 1× Jahreseinkommen; mit 40 → 3×; mit 50 → 6×; mit 60 → 8×; Renteneintritt (67) → 10×. Beispiel bei 50.000 € Jahreseinkommen: 50.000 € mit 30, 150.000 € mit 40, 300.000 € mit 50. Diese Werte sind Orientierungspunkte, keine festen Regeln — höhere Sparraten können einen späten Start ausgleichen.

Der deutsche Aktienmarkt (DAX) hat historisch etwa 8-9% nominal erzielt, internationale Märkte (MSCI World) ca. 7-10%. Für ein ausgewogenes Portfolio (70% Aktien, 30% Anleihen) sind 5-7% nominal realistisch. Projektionen immer mit 4%, 6% und 8% durchrechnen, um den Ergebnisbereich zu verstehen.

4%-Regel: Jährliches Einkommen = Kapital × 0,04. Monatliches Einkommen = Jahreseinkommen / 12. Beispiel: 500.000 € gespart → 20.000 €/Jahr → 1.667 €/Monat. Für 2.500 €/Monat werden ca. 750.000 € benötigt. Dies ergänzt sich mit gesetzlicher Rente und Betriebsrente.

Inflation verringert die Kaufkraft über die Zeit. Bei 2,5% Jahresinflation sind 1.667 €/Monat heute nach 20 Jahren nur noch ca. 1.010 € in heutiger Kaufkraft wert. Die 4%-Regel berücksichtigt dies durch jährliche Anpassung der Entnahmen an die Inflation. Für lange Rentenlaufzeiten (20-30+ Jahre) ist Inflationsplanung unbedingt erforderlich.